信达证券天津分公司近日因经纪人管理不到位等收到警示函。2023年上半年，信达证券也曾被采取监管措施

《投资时报》研究员 田文会

信达证券股份有限公司（下称信达证券，601059.SH）A股上市后，股价展现了较好的市场表现，但业绩上，该公司营业收入增速落后净利润增速较多。同时，近日被采取监管措施也显示该公司仍需加强合规管理。

据中国证监会官网信息，2023年12月22日，天津证监局决定对信达证券天津分公司采取出具警示函的监督管理措施，原因包括信息公示不准确、经纪人管理不到位等。

信达证券2023年三季报显示，2023年前三季度，该公司归属于上市公司股东的净利润同比增50.09%，不过，由于经纪业务手续费净收入下降等原因，手续费及佣金净收入同比降20.21%，营业收入同比仅增1.74%。其中，第三季度营业收入同比下降7.17%。

2023年2月1日，信达证券在A股上市，每股发行价8.25元。2024年1月4日，信达证券收于17.39元。

《投资时报》就上述被采取监管措施、手续费及佣金净收入下降等问题向信达证券发送了沟通函，截至发稿尚未收到回复。

被监管出具警示函

信达证券2023年A股上市后，已不止一次被采取监管措施。

据中国证监会官网信息，2023年12月22日，天津证监局决定对信达证券天津分公司采取出具警示函的监督管理措施。

天津证监局称，信达证券天津分公司存在信息公示不准确、经纪人管理不到位、从事技术工作的人员进行营销等问题，反映出分公司内部控制不完善、合规管理不到位。信达证券天津分公司应在收到此决定书之日起30日内完成整改工作，并向该局提交书面整改报告。

信达证券2023年三季报显示，该公司当年前三季度经纪业务手续费净收入同比降12.43%。2022年，该公司经纪业务手续费净收入也同比降12.55%。

据信达证券2023年半年报，该公司当期经纪业务手续费净收入同比降17.94%。其中，代理买卖证券业务收入同比降13.93%；交易单元席位租赁收入同比降17.45%；代销金融产品业务收入同比降65.54%。

信达证券表示，该公司证券经纪业务包括代理买卖证券业务、信用业务、代销金融产品业务在内的多项业务。2023 年上半年，该公司以提质增效、加快财富管理转型为主线，以专业化、数字化、机构化作为核心驱动，提升客户服务精度，在扩大客户规模、提升信用业务市场占有率等方面取得成效。

信达证券2023年上半年也曾被采取监管措施。

信达证券2023年半年报显示，2023年6月2日，北京证监局对该公司出具责令改正监管措施的决定，指出该公司在资产管理业务中存在内部控制管理不完善等问题，对该公司采取责令改正的监管措施。

2023年上半年，信达证券资产管理业务手续费净收入同比下降19.86%。

信达证券在2023年半年报中表示，该公司的证券资产管理业务为客户提供集合资产管理、单一资产管理、专项资产管理等各类资产管理服务。未来，该公司证券资产管理业务将在保持现有优势业务的基础上，持续提升主动管理能力，加强管理制度和业务流程完善，进一步夯实业务发展基础。

去年第三季度营业收入下降

业绩方面，信达证券2023年三季报显示，当年前三季度，信达证券归属于上市公司股东的净利润为10.86亿元，同比增50.09%；营业收入为27.39亿元，同比仅增1.74%。其中，第三季度，归属于上市公司股东的净利润为3.57亿元，同比增61.62%；营业收入为8.42亿元，同比下降7.17%。

2023年前三季度，信达证券净利润增长较快，主要是由于当期业务及管理费同比降17.09%，导致营业支出同比下降18.8%。营业收入中，手续费及佣金净收入为14.25亿元，同比降20.21%。 

2023年，信达证券通过上市、发债等渠道进行资本补充和融资。

2023年11月20日，信达证券公告称，收到中国证监会《关于同意信达证券股份有限公司向专业投资者公开发行次级公司债券注册的批复》，批复同意该公司发行面值总额不超过 40 亿元次级公司债券的注册申请。当日，信达证券还公告称，收到中国证监会《关于同意信达证券股份有限公司向专业投资者公开发行公司债券注册的批复》，批复同意该公司发行面值总额不超过160亿元公司债券的注册申请。

据信达证券2023年三季报现金流量表，当年前三季度，该公司发行债券收到的现金为110.23亿元，同比增长223.16%，增长较快。

2023年2月1日，信达证券登陆A股。该公司2022年12月发布的招股书显示，此次发行股数约3.24亿股A股新股，占该公司发行前的总股本约29.19亿股的11.11%，占发行后总股本约32.43亿股的比例为10.00%。

信达证券天津分公司被采取监管措施

资料来源：中国证监会官网